行业观点 

　　电力设备板块中,我们看好中低压设备、电机以及工控变频器等细分领域:上述板块中,下游受众量大面广,预计下半年销售收入和净利润继续实现大幅增长,从净利率来看,盈利能力也居于前列。此外,我们看好水电设备细分领域,受国家放开水电审批的积极影响,水电建设加快,设备采购有望最先启动受益。 

　　新能源板块中,过去两周光伏全产业链价格的上涨证实了我们此前中期策略中的预测,光伏行业三季度迎来量价齐升的回暖行情。但我们认为价格上涨空间不大,欧洲市场目前的需求反弹主要是在政策截止日之前的“抢装”,更长期的实质性需求带动还需要等待债务危机结束欧洲实体经济恢复以及新兴市场的全面启动。 

　　行业动态: 

　　过去两周,光伏产业链价格出现了全面回暖,国内全产业链价格均呈现上涨态势,多晶硅上涨幅度最大进口多晶硅上涨9%,均价达到55美元/千克,原生多晶硅上涨7.1%,均价430元/公斤,行业正在复苏。 

　　国家电网第3批一二次设备中标结果出炉,前三批组合电器招中标容量增幅显著高于其他主设备,220kv及以上电压等级招标容量增幅为40.3%。平高电气本部份额提升较多,但盈利较好的平高东芝占比下滑到1.3%。 

　　国家电网第3批智能电表中标结果显示,*ST华控和浩宁达市场份额和排名上升最快,前者同比增长344%,后者在去年第三批没有中标记录,今年一跃攀升至第一位,并且今年前三批中标量超过去年全年。